從基本類型來看，量化交易的策略可分為“理論指導型”與“數據挖掘型”。理論指導型又可進一步分為“趨勢型”和“迴歸型”。這種劃分方法，更多的是從理論角度幫助我們更好地理解量化交易的基本思路。在實際應用中，針對不同的產品、不同的時間週期，能夠有不同的作用。量化交易的應用領域主要分為四大領域。

一、選股、擇時工具。

傳統的基於基本面的交易方法主要看財務指標和估值指標。研究方法主要是將上市公司財務報表、實地調研、行業對比，並且結合宏觀進行分析。而基於量化的交易，選股與擇時的指標完全不一樣。我們舉兩類常用的量化策略：動量和反轉為例。動量策略是指前一段時間表現強的股票會持續走強；反轉指前一段時間表現弱的股票會在一段時間之後走強。這些理論是根據“行為金融學”。

行為金融學是與“有效市場假說”相對應的理論。是以金融學和心理學等學科結合而形成的一門新興分支學科。它認為，交易中的投資者從短期來看有可能是理性的，然而從長期為看未必是理性的。所以就會產生許多與有效市場相對產的“市場異像”。而行為金融學就是利用這些“市場異像”，運用各種方法來對股票的選擇和交易時機進行研究和決策。

二、套利類。

所謂套利就是運用同一商品在時間或空間上的差價來賺取利潤，而在複雜的交易市場中套利的情形主要有7種。

（1）市場中性。同時構建多頭和實頭頭寸來對衝市場見，在任何市場環境下都可以獲得移動的收益。

（2）多空對衝。這是傳統的對衝基金策略。大多數以淨多頭方式投資，淨多頭比率大部分在10%~20%之間。

（3）期權套利。指同時買入賣出同一相關期貨但不同敲定價格或者不同到期月份的看漲或看跌期權合約，期望在以後對衝交易部位或者履約時獲利的交易。

（4）統計套利。與無風險套利不同。統計套利是運用證券價格的歷史統計規律進行套利，就是一種風險套利。

（5）可轉債套利。運用可轉債的價格錯位，特別是對內含期權的估值不準的時候進行套利。交易基本上是買入可轉債，依據動態對衝的方法做空股票。

（6）信用套利。通過買入或賣出信用評級來改善或惡化債券。應用多空來對衝利率風險和債券市場風險。

（7）商品期貨套利。原理是根據四個方面第一，商品在不同時間、地點對應均有一個合理的價格差階；第二，價格的波動性，價格差通常出現不合理；第三，不合理一定會回到合理；第四，不合是回到合理的這部份價格區間就是獲利區間。

三、資產配置。

在資產類別選擇時，投資組合中各類資產的適當配置以及對這些混合資產進行實時管理。量化交易管理把傳統投資組合理論與量化分析技術相結合，大大豐富資產配置的內涵。

四、算法交易。

事先設計好交易策略，把它們編製成計算機程序，運用計算機高速運算能力決定交易下單的時機、價格以及數量。按照各個算法交易中算法的主動程序不同，可將交易算法可分為主動型算法交易、被動型算法交易以及綜合型算法交易三種類型。

由此可見，量化交易在股票投資的品種以及投資的不同階段都有不同的策略與之相對應。根據自己的投資品種