中小微企業對一個經濟體貢獻巨大，這已經是不爭的事實。其貢獻大致可以總結為“985”，以我國為例，中小微企業數量佔全部企業九成以上（甚至95%以上），貢獻就業崗位約八成，貢獻約5-6成的GDP和稅收。其他大部分大型經濟體基本上都是這個比例，因此簡稱為“985”規律。尤其是，八成的就業，可見中小微企業是廣大基層民眾的謀生手段，是他們的生計與福祉，是不可不察的民生問題。各國政府均大力支持小微，本質是為了支持民生。
一、小微信貸是世界難題
中小微企業包括有關部門定義的中小微企業，和個體工商戶。不同部門（工信部、銀保監會等）均有定義，相互之間會有些出入，大致都是通過員工數、產值等指標來定義，且不同行業也有不同。這種定義有時候會鬧一些烏龍，比如某大型央企剛剛新設一個子公司，由於它規模還小，於是符合了小微的定義。但這種“央二代”顯然不是我們日常所需要支持的小微。
而金融部門習慣按信貸規模來定義中小微企業。比如，一般經驗，大致信貸2000萬元以下稱中小企業，500萬元以下為小微企業，幾十萬乃至數萬元的，稱為微貸業務。不同類型，需要使用不同的業務模式和服務方式，甚至可以說天差地別。
然而，銀行（以及其他金融機構、信貸機構）如何為中小微企業提供融資服務，支持其發展，在目前仍然是一個世界性的大難題。小微企業經營波動大，抗風險能力差，經營不夠規範，信息書面化極不充分，平均生存壽命在3年左右，給他們提供融資是風險很大的。銀行要為存款人、股東負責，不是來開慈善機構的，因此在小微業務上慎之又慎，這本身無可厚非。
在互聯網、大數據技術興起之前，銀行和其他金融機構基於線下手段，對此幾乎難以著手。但國內外也有部分機構嘗試了一些方法，有失敗的教訓，也有成功的經驗。經過幾十年探索，最後較為主流的模式，實質上是“人海戰術”，用大量的業務員，勤快地拜訪客戶，瞭解客戶，充分掌握信息，以此來保證信貸投放的安全，但這樣人均產能有限，每個客戶經理大概能跟蹤幾十家小企業（如果小企業同質化，則可跟蹤上百家，比如行業事業部模式，但這樣會產生很大的行業集中度風險）。這便會導致比較高的“信息生產”成本，即生產風險定價所需要的信息時，所需要消耗的成本。現行的做小微業務的銀行，所採取的方法，其實是博採眾長，既有傳統人海戰術的方法，也積極引進現代信息技術，取得了不錯的成果。
二、提高利率才能幫小微
利率，是資金使用的成本。金融規律告訴我們，利率一方面要覆蓋其資金和業務成本，另一方面也要覆蓋風險，才能使放款業務變得商業可持續。由於小微企業風險高，那麼就需要在利率中加入更高的風險溢價。再加上其信息生產成本高，這筆成本也要加到利率中去。從這一角度而言，小微信貸利率，在傳統業務模式下，是很難降下去的。
這時候，如果官方規定一個極低的利率，那很可能是無法覆蓋合理的信息生產成本和風險的，於是很多銀行只能選擇不做這個業務，因為它在商業上是不可持續的。而一旦放開利率管制，任由利率上行，當利率高到一定程度，可能覆蓋風險和信息生產成本之後，銀行反而願意嘗試了。
這就是小微信貸業務的一大特點：利率越高，越能支持小微（當然，這裡的高是指在一定幅度以內，也不能高到天上去）。這雖然看似有點違背直覺，但卻是符合金融規律的。
我們早年的利率市場化嘗試很好地印證了這一規律。我國建國後，我國大部分時間是實施利率管制的，在早期，利率管制有助於動員資金，將資源集中於某些領域，快速實現工業化，其歷史功績容不得否認。但慢慢就體現出其弊端。1980年10月，浙江省溫州市蒼南縣金鄉農信用社試行“利率浮動、以貸定存”，打響了改革開放後存貸款利率市場化的第一槍。1987年6月，人行批准《溫州市利率改革試行方案》實施，溫州市成為全國首個進行利率改革的試點城市。但這些還屬於小打小鬧，很快就偃旗息鼓了。
改革開放之後，尤其是1990年代以來，溫州市場經濟取得了不錯的成績，國有行和很多股份行紛紛來溫州開設網點，對當地的農信社形成較大的競爭。在市場化程度越來越高的經濟中，利率管制已越來越不適應發展需要。2002年3月，人行在全國範圍內選取了8個縣（市）的農信社（城關網點除外，即市區、縣城的網點除外）開展試點，正式拉開了存貸款利率市場化的序幕。溫州的有瑞安、蒼南兩縣入選試點，而後取得一定經驗後，推廣到全市357個農信社網點（不包括全市市區、縣城、樂清市柳城鎮的網點）。根據該改革方案，農信社存款利率可以一定程度上浮30%，有利於它們與大銀行、民間借貸爭搶存款。同時，貸款利率可上浮70%。
貸款利率上浮的效果非常明顯，農信社向農戶、居民提供信貸的意願顯著提升，也遏制住了農村資金流向城市的局面。尤其明顯的是，支農信貸量明顯上升。而這些信貸搶佔了很多原先民間借貸的市場，民間借貸利率應聲下跌。這便充分印證了，只有加息，才能支持小微。
這項改革還有一個很可貴的副產品，就是讓當地的銀行、信用社初次參與了市場競爭，開始嘗試信貸營銷、差異化定價等曾經聞所未聞的工作。中間也出現了一些信用社存款定價過高導致存款流入很多，而貸款營銷不力，最終導致利差收入下降的局面（要是現在遇到這種局面就去買同業理財了，在當時可沒有同業理財可買）。這些目前看起來十分平常的銀行工作，在當時都是全新的課題。當然，也不排除在國內某些地區，有些銀行至今仍未學會這些工作……
也是藉助這次利率市場化改革，信用社搶佔了較大的市場份額，率先嚐試了中小微業務，分享了經濟增長的成果。實至今日，在東部沿海省份，城商行、農商行依然在當地銀行業佔據極高的市場份額，甚至成為當地第一大銀行。
而當時的大中型銀行，還繼續用基準利率為大型企業提供信貸，過得舒舒服服的日子。我不知道他們有沒有想過，若像美國那樣，將來大型企業都去資本市場融資了，銀行吃什麼。當然，他們不用擔心這個問題，因為等到那一天，這些行長們早已財務自由等著退休了。
因此，加息才有助於緩解中小微企業融資難。當然，這裡的加息不是說要提高利率基準，而是隻需要放開管制，讓銀行自行決定上浮比例。
三、小微好，才能小微信貸好
利率改革之後，溫州乃至浙江的信用社（及其後來改制而來的農商行、城商行）開始支持小微企業發展，取得了輝煌的成就。浙江成為民營經濟強省，有這些銀行的功勞。但是，同樣，反過來，也正是因為小微企業的發展，造就了浙江的一批優秀的小微信貸銀行。
銀行作為金融業，服務實體，又依附於實體。銀行提供信貸服務，是給實體加槓桿（債務融資），加槓桿的功能，是讓好的更好，但無法讓壞的變好。一個企業不好了，大多情況下是無法通過借更多錢的方式來變好的。如果實體不好，銀行卻硬生生要把實體救起來？對不起，銀行不是沒這意願，而是確實沒這本事。救死扶傷，是禿鷲投資業務，絕不是銀行的業務，這是金融子行業的天然分工。所以，浙江湧現出那一批優秀小微信貸銀行的根本原因，是浙江有一群吃苦耐勞的先輩，用常人不能想象的睡車站、睡地頭的精神，創造了一群活躍的小微企業。所以，不是銀行使他們好，而是他們本身就好，銀行給他們加了槓桿，讓他們更好。
如果他們不好，銀行又給他們加槓桿呢？那麼下場就是銀行和小微一起死。請參考2011年溫州中小企業流動性風波。
而其背後，還有一群值得感謝的人，就是不太管事的政府。
建國後，浙江、福建作為海防前線省份，幾乎沒有佈局重工業，只有一些小型國企。1993年，國企改革，“抓大放小”，經營效益差的小型國企幾乎被賣個精光。因此，目前在浙閩很多縣域，除一些公用事業企業（能源、通信、供水等）外，幾乎看不到像樣的國企。這也意味著，政府對經濟的控制力其實相對弱。而後，在發展過程中，政府除照章收稅之外，其他種種名目的收費很少（體現為“財政非稅收入/GDP”較低）。非稅收入中，一大部分是國有資產經營收入，另外還包括各種行政事業收費，這些，浙江和東南沿海省份都相對小。
小微活躍的地區政府非稅收入相對少
當然，“小政府”也不是十全十美，就是公共設施會差很多，破爛而雜亂的城鄉建設，富裕的二線城市市中心的道路竟然坑坑窪窪，自古的文化強省現在卻教育醫療明顯偏弱，產業規劃也較缺乏。
在這樣的地面上，小微經濟就活躍起來了。因此，要想支持小微，銀行其實沒本事打頭陣。首先，是得有一個繁榮的小微群體。
四、減稅降費，放水養魚
2015年12月，國家宣佈建設臺州市小微企業金融服務改革創新試驗區，旨在通過發展專營化金融機構和互聯網金融服務新模式、支持小微企業在境內外直接融資、完善信用體系等舉措，探索緩解小微企業融資難題。
這是對臺州小微金融的褒獎，也是對臺州幾家著名的小微信貸銀行的褒獎。可是，問題又來了。如果我們沒有辦法創造另一個像台州這樣小微遍地的經濟環境，那麼也就不可能複製台州那幾家小微信貸銀行的成功。
所以，要想支持小微，最好的辦法，叫“減稅降費，放水養魚”。