'說一說房貸這件事'

題圖：來自網絡

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換個角度看房貸

曾經大家在聽說貸款買房的時候，都是抗拒的，因為一想到要揹負20年的債務，覺得壓力很大。但房貸其實是一種非常好的金融創新，怎麼理解呢？來算一下。

假設小明的工資是6k，固定開銷是2k，當地的房子40萬一套，他如果要買房，就需要攢錢100個月，才能買房。

小明為了買房，就只能省吃儉用壓縮開銷，把其餘的錢都贊起來買房。小明支出減少，不敢消費，流動到市場上的錢就變少了，內需不振，來源於此。

而如果有了房貸，銀行給小明提供20年的40萬貸款，年化4%，讓小明先把房子買了。小明只需要每個月還銀行2400塊，手裡還剩下3600塊，出去剛性消費2000，還多了1600塊可以拿出去支配。

小明辦了房貸，住上新房子，然後手裡可以消費的錢還變多了，他可以拿多出來的1600去消費、去投資，流動到市場上的錢就會變多，這就是拉動內需。

有人會說，小明雖然短期支付壓力變少了，但是要還20年的貸款，小明變成了房奴。

真實的情況是什麼樣的？其實大部分20年的房貸，如果借款人不丟掉工作、不遇到經濟大崩潰，基本10年都能還清貸款，根本不需要20年。

攢錢需要8年，但要8年後才能有房，還清貸款只需要10年，可以馬上就有房，對於小明來說，貸款是划算的。

如果再趕上房價上漲，可能房價漲上去的部分，就把貸款給抵消掉了。

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當年的美國，怎麼通過房貸來拉動內需的

在翻金融史的書籍時，有個數據讓我有點小驚訝，美國的金融創新力這麼強，但在1933之前，房貸的最長期限，卻只有5年，而且很少人能享受到房貸，能給人們帶來的好處有限。直到1933年以後，美國國會重整了《全國住房法》，這個法規有兩個好處

• 貸款期限最長增加到30年。
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• 低、中等收入家庭可以通過按揭貸款買房。

一般來說，住房貸款期限越長，人們短期支付壓力就越小，越有閒錢去消費。

這個法規的影響是什麼？

美國的房貸餘額，1950年是730億，1981年，是10037億，翻了13倍。

當然也有弊端，比如壞賬的飆升啊，內需過剩。但總體來說，美國居民的消費力被完全釋放了，可以吸收非常多國家的出口，欣欣向榮，來源如此。

房貸在做的事情，其實是讓消費者更好的配置一生中不同年齡時段的消費水平。

從曾經的攢錢買房，到後來的貸款買房，美國老百姓和我們是一樣的，我們大家不同階段的收入，被金融這隻看不見手給優化了。

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創新也伴隨著風險

瞭解金融，是既要看到收益，也要看到風險。

房貸呢，有個顯而易見的風險，如果經濟持續上行，房價穩定，那麼老百姓和銀行都是受益者，老百姓提前住上了房子，改善生活，銀行因為提供貸款，也賺到了錢。

但如果房價下跌，或者失業率飆高，風險就會飆高。

房價下跌，本來100萬的房子，跌到了10萬，而借款人還是要按照100萬來還，借款人覺得不划算，就會違約，違約的人一多，銀行就兜不住了。

失業率飆高，借款人大規模違約，還不出錢，銀行也是兜不住的。

以上兩種情況，曾經在美國和香港都發生過。

普通人能做什麼呢？既要了解房貸對自己的好處，也要看到風險，陽光燦爛修屋頂，總是沒錯的。

祝愉快 ：）