'「世經研究」審計機構風波背後 銀行需嚴守企業財務分析底線'

本文章為WEFore原創。

案例引出：會計事務所道德風險並非只有“瑞華”一家

隨著輔仁藥業鉅額貨幣資金的憑空蒸發，曾因康得新虛增利潤事件遭到立案調查的審計機構瑞華會計師事務所（下稱“瑞華”）再度成為焦點。受此影響，截止2019年7月29日，瑞華所29家IPO項目均被叫停，一時間上市公司財務造假、審計風險被推至金融市場的風口浪尖。然而，因會計師事務所道德風險而使得企業財務數據造假最終風險暴露的事件並非只有“瑞華”一家。

根據裁判文書網顯示，近日山東省雲慶縣人民法院就發佈一起刑事判決書，判決書顯示，北京興華會計師事務所兩名員工因提供虛假證明文件，將中澳集團的淨利潤虛增上億元，使其短融債券得以成功發行，騙取多家銀行貸款後大面積違約。

由此可見，銀行作為金融市場重要資金提供者，識別財務造假、適度審慎核查註冊會計師財務信息及意見，成為銀行開展穩健開展金融服務的重要前提。對此本文將以中澳集團事件為案例，在梳理風險點的同時積極思考風險防範措施，助力銀行在未來金融服務開展過程中積極避免企業財務造假而給銀行帶來的風險及資金損失。

案例介紹：中澳集團利用造假數據發債殃及多家銀行

中澳集團成立於1998年4月14日，位於山東省慶雲縣，註冊資本為13500萬元人民幣，法定代表人為張洪波，持股比例為99.98%。中澳集團主要從事肉鴨的育種、繁育、養殖和深加工，其主營產品是中澳牌鴨肉系列製品。中澳集團曾是全國肉鴨生產行業的龍頭企業，併為山東省德州市慶雲縣的支柱企業。公開資料顯示，當地一度為國家級貧困縣，而中澳集團是國家扶貧龍頭企業。中澳集團曾開創將公司自有資產提供給當地農民養鴨的模式。為帶動當地農民致富，中澳集團曾賒銷給鴨農生產資料10多億元。該模式入選了聯合國扶貧開發案例。董事長張洪波本人曾在2008年當選為北京奧運火炬手，2014年隨國家領導人出訪歐洲四國。

然而實際早在2010年中澳集團便出現實際虧損。根據數據顯示，2010年至2013年及2014年1月至6月中澳集團的實際虧損額為2795.5萬元、1394.3萬元、5506.4萬元、10037.6萬元、7494.1萬元。但在此期間，也就是2013年8月，中澳集團為發行中國銀行短期融資債券，委託北京興華會計師事務所為其做財務審計工作。北京興華會計師事務所接受委託後，指派被告人李某梅、李某等人對中澳集團2010年至2013年6月的賬目進行了審計。在中澳集團明顯不符合發行債券要求的情況下，李某梅安排李某故意通過虛增收入、利潤等方式修改財務報表數據，出具了中澳集團虛假的財務審計報告，加蓋了公章並由被告人李某梅等人簽字。並在此基礎上，分別於2014年4月13日、2014年8月18日先後出具了2013年、2014年1月至6月中澳集團虛假的審計報告。根據審計報告顯示中澳集團上述時間淨利潤分別為26583.4萬元、31674.6萬元、39363.2萬元、40951.1萬元、26763.7萬元，虛增比例分別達1050.93%、2371.76%、814.86%、507.97%、457.13%。中澳集團將以上3份財務審計報告作為申請中國銀行發行2億元短期融資債券、廣發銀行發行1億元的短期融資債券的財務狀況的依據，併發行成功。但最終債券到期並未通過中澳集團自有資金按時償還。此外，2015年6月1日，中澳控股在中國貨幣網發佈的公告顯示，僅截至6月1日當天，已有農行、農發行、建行、中行等12家銀行的貸款共計29596萬元出現了逾期。其中，本金逾期28796萬元、利息逾期800萬元，28796萬元逾期本金中27396萬元為1年期貸款、1400萬元為中長期貸款，另有2600萬元為建行的銀行承兌匯票墊款。最終更是導致多達36家金融機構信貸資金出現逾期未償還。

風險分析：銀行穩健開展金融業務需謹防財務造假陷阱

根據上述案件梳理不難發現，中澳集團事件是一起典型的因虛報企業經營情況，違規發售融資債券及騙取銀行信貸融資的風險事件。在本事件中，除興華會計事務所虛假髮布中澳集團財務審計報告外，銀行作為金融機構未能嚴格審查公司真實財務情況，過分信任會計所審計報告同樣給上述風險埋下一定隱患，最終導致下屬區域分行不良率飆升，給銀行正常經營帶來巨大影響。由此可見，銀行在開展投融資等金融業務過程中需時刻防範企業財務造假，尤其是在財務審計過程中應特別注意防範常見的財務造假陷阱。

措施建議：提醒銀行切勿過分依賴會計所財務審計數據

建議銀行在開展融資信貸等金融業務前應通過實地走訪、企業盡調等方式，全面細緻瞭解企業的真實的經營能力，同時結合財務技巧正確評估企業投融資及信貸能力，做到信貸資金的合理發放。而就本案例而言，銀行應特別對經註冊會計師審計或發表專業意見的財務報告及相關財務資料的內容進行審慎性核查。核查時不僅需關注會計信息各構成要素之間是否相匹配，還需關注會計信息與相關非會計信息之間是否匹配，規範貸前審查業務流程，從源頭避免上述風險事件的發生。