麥格理:升保利協鑫能源(03800)評級至“跑贏大市”目標價下調至0.53港元
智通財經APP獲悉,麥格理髮表報告指,基於保利協鑫能源(03800)作出一系列資產處置以降低槓桿,及其晶圓產品升級,因此上調評級由“跑輸大市”至“跑贏大市...
保利協鑫能源(03800)公佈,於2017年4月7日,公司與債券持有人訂立協議,按購買價4937.5萬美元以現金購買本金額5000萬美元的2019年可換股債券(部分購回),且於當日完成落實。
於公告日期,公司正在註銷已購回債券,而仍未行使的2019年可換股債券本金額將達1.25億美元。
公司就該部分購回的已付價格乃由公司的內部資金撥支。董事會認為,不會對財務造成重大影響,且鑑於現時的經濟景氣,部分購回可減少公司的債務及2019年可換股債券的利息開支。
誠如之前公告所披露,就發行現有可換股債券及2019年可換股債券而言,公司直接控股股東智悅借出,借方借入2.6億股股份,借股費用按正常商業條款釐定。由於供股,借方可借入的最多股份數目修訂為3.12億股。
鑑於此次部分購回而言,公司已與債券持有人協定,借方已同意向智悅交回6933.33萬股,於交回股份後,借股協議項下將借予借方的餘下股份數目將為1.73億股股份,並將仍受限於借股協議的條款及條件。