什麼是國債逆回購?如何進行國債逆回購交易?

逆回購 國債 基金 投資 智通財經網 2017-04-04

上海證券通今天為投資者介紹一個定位跟貨幣基金差不多的低風險投資品種——國債逆回購。

先放一句話:國債逆回購1000元以上就可參與,保本保收益,適合1-7天的短期資金打理,有些特殊時間段年化收益甚至可以達到15%以上。

什麼是國債逆回購:

國債逆回購是股票交易軟件裡才可以做的一個投資品種,可以視為是一種特殊的短期理財。

國債逆回購是指交易雙方進行的以國債為權利質押的一種短期資金融通業務。資金融入方(正回購方)在將債券質押給資金融出方(逆回購方)以融入資金的同時,雙方約定在將來某一日期由正回購方按約定回購利率計算的金額向逆回購方買回相等數量的同品種債券的交易行為,利率由雙方協商確定。

具體的說,我們普通投資者手裡有現金,希望獲取收益;機構需要現金,且願意為獲得現金支付一定的利息。這種情況下,機構以國債作為抵押物,換取我們的現金去使用;約定若干天后,機構向我們支付本息,並把抵押物國債贖回。

國債逆回購有沒有風險:

與股票交易不同,債券回購在成交之後不再承擔價格波動的風險,收益率的高低在回購成交時即確定。抵押物是國債,非常穩定保值。所以國債逆回購的安全性超強,幾乎等同於國債,甚至比貨幣基金的安全性還要高一些。

國債逆回購有哪些可以買:

上交所回購品種:

1天國債回購(GC001,代碼204001)

2天國債回購(GC002,代碼204002)

3天國債回購(GC003,代碼204003)

4天國債回購(GC004,代碼204004)

7天國債回購(GC007,代碼204007)

14天國債回購(GC014,代碼204014)

28天國債回購(GC028,代碼204028)

91天國債回購(GC091,代碼204091)

182天國債回購(GC182,代碼204182)

深交所回購品種:

1天國債回購(R-001 代碼131810)

2天國債回購(R-002 代碼131811)

3天國債回購(R-003 代碼131800)

4天國債回購(R-004 代碼131809)

7天國債回購(R-007代碼131801)

14天國債回購(R-014 代碼131802)

28天國債回購(R-028 代碼131803)

91天國債回購(R-091 代碼131805)

182天國債回購(R-182 代碼131806)

需要注意的事,一般情況下,長週期的國債逆回購收益率不太高,大多低於同期的銀行理財,1天2天3天4天7天短週期性價比高,較為常用。

國債逆回購有什麼門檻:

上海交易所是10萬元起,增加的話也是增加10萬元的整數倍。深圳交易所是1000元起,增加也是增加1000元的整數倍。

如果操作逆回購交易:

只需要有股票賬戶即可。和股票交易類似,在券商交易軟件中打開相關品種代碼,顯示的價格即使年化利率,點擊買入即可(部分券商可能沒有買入按鈕,而是賣出或者借出,不影響交易)。

國債逆回購資金回款:

資金T+N+0日可用,比如1天期逆回購,第二天資金就可以在場內用於購買股票,但如果是取現則需要T+N+1日。

另外需要注意的是,資金只有在交易日回到賬戶。遇到週末或節假日到賬日期自動順延。比如週五買了1天期的逆回購,那麼下週一週一資金才會回到賬戶,取現就要等到週二。

相關推薦

推薦中...