交銀國際：調高金山軟件(03888)評級至“買入” 升目標價至22.6港元

金山軟件交銀國際劍網魔域 WPS 智通財經 2019-05-17

智通財經APP獲悉，交銀國際調高金山軟件(03888)評級，由“中性”上調至“買入”，目標價由19.5港元升至22.6港元，等同2019年市盈率30倍。

報告指出，金山軟件2019年第1季收入17億元人民幣，環比下降2%，同比增長37%，超出市場預期4%，主要由於雲業務收入好於預期。由於雲業務收入貢獻增加，毛利率環比及同比各跌5個及11個百分點至38%。調整後淨虧損3600萬元人民幣，對比2018年第4季及2018年首季度調整後淨利潤2.89億元及1.76億元人民幣。

報告還顯示，該公司遊戲收入環比及同比齊跌9%及5%，主要是由於《劍網3》PC版的下滑，而《魔域》和《劍網1》手遊環比維持穩定增長。《劍網3》手遊將於6月正式推出。受益於增值服務增長，WPS收入同比增長35%。雲業務收入同比增長100%，主要受視頻雲和企業雲的推動。

該行稱，基於雲業務在收入增長和虧損率改善方面均超出預期，上調2019年收入及利潤預測1.3%及5%，預計經調整運營利潤率將從2019年2季度開始扭虧。又提升雲業務估值至30億美元。

相關推薦

'交銀國際：維持新奧能源(02688)“買入”評級目標價100元'

"智通財經APP獲悉，交銀國際表示，新奧能源(02688)宣佈大股東兼董事長王玉鎖擬將其持有的32.8%股份轉讓給新奧生態。重組對新奧能源影響不大，較有利於新奧生態。該行認為，雖然重組后王氏有效持股比例下跌，但新奧能源仍在其控制之下。同時，如果新股發行的稀釋影響得到控制，交...

能源交銀國際王玉鎖首次公開募股 2019-09-07

'交銀國際：下調華電福新(00816)目標價至1.61港元重申“買入”評級'

"智通財經APP獲悉，交銀國際發表報告稱，華電福新(00816)中期業績低於預期，上半年盈利增幅偏低，實現銷售收入97.81億元人民幣，同比增長10.5%，純利15.48億元，增長8.4%。公司收入略高於該行預期，但淨利潤比預期低11.7%，故將其目標價由1.85港元下調1...

交銀國際投資煤炭 2019-08-30

'最被看好十大港股：麥格理升中國平安目標價至116港元'

"麥格理：升中國平安(95.25, -0.35, -0.37%)目標價至116港元重申“跑贏大市”評級麥格理髮表報告表示，中國平安（02318）零售策略行之有效，隨著客戶遷移及盈利表現，該行更新其長期預測，預計未來五年零售業盈利複合增長率逾18%。該行重申中國平安“跑贏大...

麥格理銀行平安保險中國海洋石油有限公司中海油田投資光大證券華潤集團瑞士信貸集團中電集團交銀國際華電國際瑞銀集團西南證券石油中國石油化工集團能源 2019-08-01

'交銀國際：首予中國科培(01890)“買入”評級目標價4.3港元'

"智通財經APP獲悉，交銀國際發表研究報告稱，鑑於中國科培(01890)強勁的內生增長和長線的併購潛力，認為該股目前低於同業的估值具有吸引力。因此首次給予中國科培“買入”評級，目標價為4.3港元。目標價相當於2019年市盈率17.2倍。該行認為，由於學生人數和學費內生增長強...

交銀國際廣東大學人生第一份工作職業教育 2019-07-15

交銀國際：給予房地產行業同步評級首推買入世茂

交銀國際發表研報指， 6月份房企合同銷售額環比增速大幅提升，前50/100強開發商銷售額環比增長37.4%/49.9%。同比增速方面，前50強放緩至27.2%，而百強加快至37.4%。其前六個月的累計銷售同比增速分別放緩至21.7%/21.7%。研報指，前10/11-30強...

交銀國際華潤置地 2019-07-07

大摩：維持金山軟件(03888)“與大市同步”評級升目標價至20港元

智通財經APP獲悉，摩根士丹利發表研究報告稱，預計金山軟件(03888)於第二季可實現盈虧平衡，而全年將實現盈利，因雲業務虧損收窄，上調目標價11%至20...

金山軟件摩根士丹利 2019-05-16

交銀國際升重慶農村商業銀行(03618-HK)目標價至6.59港元

交銀國際8月31日發佈研報稱，重慶農村商業銀行(03618-HK)逾期佔比2.92%，較上年末上升1.39個百分點，主要是逾期3個月以內貸款增幅較大，未來風險變遷需要關注，不過重慶區域經濟依然強勁。該行將目標價由6.10港元上調到6.59港元，對應17年市賬率0.88倍，將...

銀行交銀國際經濟農村金融界 2017-09-02

交銀：上調民生銀行 (01988-HK) 目標價至9.07港元維持“中性”評級

交銀國際發佈研報，民生銀行（01988-HK） 2017年上半年淨利潤280.88億元，同比增長3.18%，盈利符合預期。2 季度資產負債環比分別下降 3.2%和 3.5%，資產端貸款貢獻資產環比增長1.6 個百分點，但被債券投資（主要壓縮非標資產）和同業資產的下降抵消。交...

民生銀行藍籌股交銀國際投資金融界 2017-08-31

交銀國際：維持互聯網行業“領先”評級，首選陌陌

交銀國際發佈報告稱，上週，騰訊雲峰會發布人工智能雲產品，以騰訊云為平臺輸出人工智能技術能力。阿里巴巴舉辦2017年投資者會，FY18收入指引超市場預期，上調電商收入預測以及利潤預測，將目標價上調至166美元，維持“買入”評級。廣電總局許可證新政主要規範大V及限制未許可節目播...

交銀國際陌陌電子商務人工智能 2017-07-16

交銀國際：維持中國中鐵(00390-HK)“中性”評級目標價7.0 港元

交銀國際發佈報告稱，中國中鐵(00390-HK)公佈 16 財年新籤合同同比增長29.0%。2016年基建建設的新籤合同額同比增長27.8%，與整體合同額的增長相若。與中國鐵建比較，中國中鐵在勘察設計與諮詢服務和房地產開發方面的新籤合同額增長較慢。交銀國際認為這可能不利中國...

藍籌股中國中鐵中國鐵建交銀國際 2017-06-24

交銀國際：預計未來6至12個月香港樓價跌三成

香港樓價指數屢創新高，引起市場對樓市泡沫的擔憂。交銀國際房地產分析員劉雅瀚預期，在未來6至12個月香港樓價有可能跌三成。他解釋，香港近年樓價節節上升，其中一個主要原因是大量資金在美國量寬後進入香港，而中國內地資金亦於近兩年流入香港，使本身已充裕的流動性更加充沛。劉雅瀚補充道...

交銀國際美國標準普爾投資 2017-06-23

最被看好十大港股：第一上海給予金山軟件買入評級

德銀：上調電視廣播（ 00511 ）目標價至33.9元維持“買入”評級5月25日，德銀調高電視廣播（ 00511 ）目標價，由原來的31.45元，調高7%至33.9元，維持買入評級摩通：維持匯豐控股中性評級目標價76元摩通發表研究報告表示，上調匯控（00005） 201...

第一上海證券德意志銀行新秀麗金山軟件 2017-06-01

中金：金山軟件(03888)2017年1季度超預期維持“推薦”評級

2017 年一季度業績超過預期金山公佈1Q17業績：收入為12.1億元，同比增長82%(可比口徑下) ;淨利潤 2.38 億元，同比增長78%，對應每股盈...

金山軟件劍俠情緣西山居 WPS 2017-05-29

金山軟件(03888-HK)一季度多賺78%至2.38億元

金山軟件(03888-HK)公告稱，截至2017年3月31日止叄個月收益同比增加82%至12.13億元人民幣，母公司擁有人應佔溢利增加78%至2.38億人民幣，每股基本盈利0.18元人民幣。2017年第一季度來自網絡遊戲的收益為8.17億元人民幣，較上年同期增長了79%，與...

金山軟件網遊財經 2017-05-27

港股異動︱金山(03888)拒絕6連陰升4.76% 擬拆北京辦公軟件深創板上市

5連陰的金山軟件(03888)由於擬分拆北京辦公軟件並於深交所獨立上市，股價跑出扭轉跌勢，暫時最多升6.2%見22.3港元，截至10時52分，漲4.76%...

軟件金山軟件 WPS 深交所 2017-05-11

交銀國際：廣深鐵路長線買入評級目標9港元

廣深鐵路股份(525.HK)13 年上半年業績點評 &http://img.#/zl/hx/articlePage/images/key.jpg"8211; 高於我們預期，但可能低於市場預期現價: HK$3.57 潛在上升空間: -6.4 % 目標價: HK$3.3...

投資交銀國際基金中國石油 2017-04-12

推薦中...